Vildbrande i L.A. og Californiens forsikringskrise

De seneste vilde brande, som har hærget nabolag i Los Angeles, fandt sted blot få måneder efter, at Californien's største ejendomsselskab begyndte at tillade, at mange af deres forsikringer udløb.

Forsikringsselskaberne har, på grund af stigende eksponering for katastrofer og vanskeligheder med at hæve præmierne i Californien, reduceret deres tilstedeværelse i staten i de seneste år. Dette har tvunget mange boligejere til at stole på statens forsikring af sidste udvej.

En talsmand fra Insurance Information Institute, en brancheorganisation, har udtalt, at forsikringsselskaberne er "forberedte på at støtte kunder og håndtere krav".

For nylig har regulatorer implementeret en række reformer designet til at bremse forsikringsselskabernes frafald fra Californien og forbedre tilgængeligheden af dækning i højrisikoområder.

Situationen i Los Angeles er kritisk, da de vilde brande fortsatte med at ødelægge nabolag og skabe bekymringer om fremtiden for Californiens allerede pressede ejendomssikringsmarked.

I takt med at hyppigheden og alvoren af brandene i Californien og resten af landet er steget, har flere forsikringsselskaber trukket sig tilbage fra markedet. Sidste marts meddelte State Farm, Californien's største ejendomsselskab, at de ikke ville forny 2% af deres eksisterende policer i staten, hvilket de tilskrev faktorer som inflation, katastrofeeeksponering, genforsikringsomkostninger og begrænsninger under forældede forsikringsregler.

Dette kom under et år efter, at selskabet havde annonceret, at de ville stoppe med at acceptere nye ansøgninger i Californien. I Pacific Palisades, stedet for den mest ødelæggende brand i byens historie, afbrød virksomheden cirka 1.600 policer sidste år, ifølge statens forsikringsafdeling rapporteret til CBS News.

State Farm er ikke det eneste selskab, der reducerer sin aktivitet i Californien. Flere andre prominente forsikringsselskaber, herunder Allstate, Travelers og Chubb, har justeret deres produktudbud i staten for at mindske deres risiko for naturkatastrofer.

Denne tilpasning er blevet trukket af de udfordringer, som stigende præmier giver i forhold til Californiens reguleringsmiljø, samt manglende mulighed for at inddrage genforsikringsomkostninger i prisstigningerne.

Ødelæggelsen og de økonomiske tab fra de aktuelle brande overstiger nu $50 milliarder. En første vurdering fra AccuWeather estimerer de samlede økonomiske tab til mellem $52 milliarder og $57 milliarder.

CoreLogic har identificeret næsten 200.000 boliger i Los Angeles County, der er i høj eller meget høj risiko for at lide skade fra vilde brande, med en samlet genopbygningsværdi, der overstiger $145 milliarder.

Mark Friedlander, direktør for corporate communications ved Insurance Information Institute, indikerede, at forsikringsselskaberne sandsynligvis ikke vil give omkostningsvurderinger før tidligst næste uge. Han udtrykte dog optimisme omkring forsikringsselskabers evne til at håndtere skaderne og sagde: “Ejendomsselskaber har ansvarligt styret deres forretningsbøger” og er “klar til at hjælpe kunder og betale krav”.

Jasper Cooper, en senior kreditvurderer hos Moody's Ratings, oplyste S&P Global, at han forventede, at de forsikrede tab ville beløbe sig til milliarder af dollars.

Reformer, der er blevet indført i staten, forbedrer stabiliteten. Friedlander angav, at en række nylige reformer i statens forsikringsafdeling, vedtaget af statens forsikringskommissær Ricardo Lara, forventes at forbedre markedets stabilitet. Den bæredygtige forsikringsstrategi sigter mod at mindske forsikringsselskabernes frafald fra Californien ved at lempe visse restriktioner på prisstigninger i bytte for forbedret dækning i højrisikoområder.

Reformerne søger også at reducere antallet af boligejere, der er afhængige af FAIR-planen, som fungerer som statens forsikring af sidste udvej. I løbet af de sidste fire år er antallet af policer under FAIR-planen mere end fordoblet, hvilket falder sammen med, at private forsikringsselskaber er forladt staten. I samme periode er planens eksponering næsten tredoblet, fra $153 milliarder i 2020 til $458 milliarder i september 2024.

De nuværende vilde brande i Los Angeles kan yderligere forværre Californiens allerede skrøbelige ejendomssikringsmarked. Med forsikringsselskaber, der trækker sig tilbage pga. stigende risici og regulatoriske udfordringer, bliver mange boligejere mere og mere afhængige af statens forsikring af sidste udvej. Efterhånden som de vilde brande intensiveres, vil den økonomiske belastning på både forsikringsselskaber og boligejere sandsynligvis kun blive værre.

Selv om statens reformer sigter mod at stabilisere markedet, truer omfanget af ødelæggelse fra disse brande med at overvælde systemet. De stigende økonomiske tab og stigende præmier tyder på, at Californiens ejendomssikringskrise kun vil fordybes, hvilket efterlader mange sårbare over for fremtidige katastrofer.