Top REITs in Singapur für Investoren 2025

Neu im Investieren? Wenn ja, könnte es für Sie interessant sein, einige verlässliche Aktien für regelmäßige Einkünfte zu entdecken. Börsennotierte Immobilienfonds (REITs) bieten genau das, da sie gesetzlich verpflichtet sind, mindestens 90% ihres Gewinns auszuschütten. Diese Ausschüttungen fungieren als passive Einkommensquelle, die Ihr Erwerbseinkommen ergänzen kann.

Wichtig ist, widerstandsfähige REITs auszuwählen, die auch in wirtschaftlich schwierigen Zeiten stabil bleiben. Sie sollten außerdem eine ansprechende Ausschüttungsrendite bieten und über starke Sponsoren verfügen, die die Kreditkosten senken können. Zusätzlich sollten die REIT-Manager aktiv daran arbeiten, das Portfolio zu verbessern.

Hier sind vier REITs aus Singapur, die eine Überlegung wert sind, um Ihre Anlagestrategie zu starten.

Frasers Centrepoint Trust (SGX: J69U)

Frasers Centrepoint Trust, bekannt als FCT, ist ein Einzelhandels-REIT mit einem Portfolio von neun Vorstadt-Einkaufszentren und einem Bürogebäude in Singapur. Möglicherweise haben Sie einige dieser Einkaufszentren wie Causeway Point, Hougang Mall und NEX besucht.

Zum 31. März 2025 betrugen die gesamten verwalteten Vermögen (AUM) von FCT 7,1 Milliarden SGD. Der REIT wird von der renommierten Firma Frasers Property Limited (SGX: TQ5) unterstützt, einem angesehenen Immobilienentwickler und Manager. Die finanziellen Ergebnisse für das erste Halbjahr des Geschäftsjahres 2025 (1H FY2025) waren vielversprechend, mit einem Umsatzwachstum von 7,1% auf 184,4 Millionen SGD, unterstützt durch neue Mietverträge.

Das Netto-Mieteinkommen (NPI) stieg um 7,3% auf 133,7 Millionen SGD, was auf eine gute Kostenkontrolle hinweist. Die Ausschüttung pro Einheit (DPU) erhöhte sich um 0,5% auf 0,06054 SGD, was einer annualisierten DPU von 0,12108 SGD entspricht und eine Fortschrittsrendite von 5,6% bietet. Die belegte Rate für die Einzelhandelsimmobilien liegt bei beeindruckenden 99,5%. Zudem betrug der positive Mietrückgang für das erste Halbjahr dieses Geschäftsjahres 9% dank einer gesunden Mietnachfrage.

FCT startet im April 2025 eine Initiative zur Verbesserung des Hougang Mall-Bestands, die bis zum dritten Quartal 2026 (3Q 2026) abgeschlossen werden soll, mit einem angestrebten Return on Investment (ROI) von rund 7%.

CapitaLand Integrated Commercial Trust (SGX: C38U)

CapitaLand Integrated Commercial Trust, kurz CICT, umfasst 21 Immobilien in Singapur, zwei in Deutschland und drei in Australien. Das gesamte AUM beträgt 26 Milliarden SGD per 31. Dezember 2024. CICT kann auf einen starken Sponsoren, die CapitaLand Investment Limited (SGX: 9CI), zurückgreifen.

Der REIT gehört zu den wenigen, die 2024 eine höhere DPU berichteten. Der Umsatz stieg um 1,7% auf 1,59 Milliarden SGD, während der NPI um 3,4% auf 1,15 Milliarden SGD anstieg. Die DPU legte um 1,2% auf 0,1088 SGD zu, was eine Rücklage von 5,3% für die Einheiten von CICT ergibt. Trotz einer leichten Abnahme im NPI für das erste Quartal 2025 am Vergleichszeitraum hat CICT positive Mietrückgänge von 10,4% im Einzelhandel und 5,4% im Bürobereich erzielt.

Eine umfassende Planung für die Verbesserung des Tampines Mall-Portfolios beginnt im vierten Quartal 2025.

Parkway Life REIT (SGX: C2PU)

Parkway Life REIT, auch PLife REIT genannt, konzentriert sich auf das Gesundheitswesen und hält ein Portfolio von drei Krankenhäusern und medizinischen Zentren in Singapur sowie 60 Pflegeheimen in Japan und 11 Pflegeheimen in Frankreich.

Der REIT hat seit dem Börsengang im Jahr 2007 ein ununterbrochenes Umsatzwachstum in der DPU erreicht. Unterstützt von IHH Healthcare Berhad (SGX: Q0F) erzielte PLife REIT im ersten Quartal 2025 erneut eine solide DPU. Nach einem Anstieg des Bruttoumsatzes um 7,3% auf 39 Millionen SGD, hauptsächlich durch neue französische und japanische Pflegeeinrichtungen, stieg der NPI um 7,5% auf 36,8 Millionen SGD, während die DPU um 1,3% auf 0,0384 SGD kletterte. Mit einem Einheitenpreis von 4,09 SGD bietet der REIT eine zukünftige Ertragsrendite von 3,8%.

PLife REIT hat eine Verschuldungsquote von 36,1%, was genug Spielraum für weitere Übernahmen lässt. Zudem hat der REIT ein Vorkaufsrecht auf das Mount Elizabeth Novena Hospital.

Mapletree Pan Asia Commercial Trust (SGX: N2IU)

Mapletree Pan Asia Commercial Trust, auch MPACT genannt, umfasst 17 Immobilien in Singapur (4), Hongkong (1), China (2), Japan (9) und Südkorea (1). Der Gesamtwert der Immobilien beträgt 16 Milliarden SGD per 31. März 2025.

Hinter MPACT steht die Mapletree Investments Pte Ltd, ein Immobiliengigant, der 77,5 Milliarden SGD an Immobilien verwaltet. Der REIT meldete eine abnehmende Ertragslage für das Geschäftsjahr 2025, mit einem Rückgang des Umsatzes um 5,1% auf 908,8 Millionen SGD und einem gesunkenen NPI um 6,1% auf 683,5 Millionen SGD. Auch die DPU fiel um 10% auf 0,0802 SGD.

Obwohl die Zahlen schwach waren, bieten die Anteile von MPACT immer noch eine hohe Rücklage von 6,8%. Die belegte Rate lag bei 89,6% und es wurde ein positiver Mietrückgang von 3,6% verzeichnet. MPACTs Flagship VivoCity unterzieht sich zurzeit einer phasierten Verbesserung, deren vollständiger Abschluss für Ende 2025 erwartet wird. Phase 1 ist bereits abgeschlossen, Phase 2 soll eine zusätzliche vermietbare Fläche von 14.000 Quadratfuß schaffen, mit einem ROI von über 10%.